S&P 500 Future im Volumencheck

• S&P 500 - WKN: A0AET0 - ISIN: US78378X1072 - Kurs: 1.962,61 Punkte (Chicago Mercantile Exchange)

Im heutigen Chart habe ich den kleinen Future auf den S&P 500 mitgebracht. Dieser Future ist sehr liquide mit ca. 1,2 Million gehandelten Kontrakten pro Tag. Der Vorteil von Futures ist, dass jede ausgeführte Transaktion mit Uhrzeit, Stückzahl und den gehandelten Preis durch die Time&Sales Liste läuft. Diese Daten lassen sich auswerten wie in meinem Chartbild auf der rechten Seite das Volume-Profil. Diese blauen Balken zeigen das gehandelte Volumen auf jedem Preislevel über die letzten 100 Tage an. Die grauen Balken innerhalb des Chartbildes zeigen das intraday gehandelte Volumen an. Damit erhalten wir einen Einblick, wo viel oder wenig gehandelt wurde.

Wenn sich der Markt eine gewisse Zeit in einem Preisbereich aufhält, dann werden die Volumenbalken meistens immer länger. Daraus entsteht dann ein Volumenhoch, wie man es um 1954 Punkte im S&P Future sehen kann. Dieser Bereich passt mit dem bisherigen Intradayhoch zusammen. Somit haben auch Trader ohne Futurekurse einen guten Anhaltspunkt wo der wichtige Preisbereich aus Sicht des Volume-Profils liegt.

Sofern der Future heute unterhalb dieses Volumenhochs bleibt, dann könnte dieser Bereich zu einem Widerstandsbereich werden, denn in dem Bereich wird zwar viel Volumen umgesetzt, aber es kommt zu keiner Bewegung nach oben. Versetzt man sich in die Lage von Longtradern, die keine steigenden Kurse sehen, dann könnten diese ausgestoppt werden sobald der Future unter dem letzten Hoch um 1948 Punkte handelt. Das wiederum könnte zu einer Bewegung bis an das Tagestief vom 19.06.2014 führen. Darunter wäre sogar Platz bis 1938 Punkte. Mit den vorbörslichen Kursen ist im S&P Future bereits ein kleiner Abwärtstrend in Form von fallenden Hochs und Tiefs zu sehen.

Schafft der Future hingegen den Bereich um 1954 Punkte zu überwinden, dann wäre der kleine Abwärtstrend im Stundenchart gebrochen und es könnte wieder in Trendrichtung nach oben in Richtung Allzeithoch laufen. Wichtig wäre, dass bei neuen Hochs, das gehandelte Volumen wieder größer wird, damit man sieht, dass von der Masse die höheren Preisbereiche akzeptiert werden.

Fazit: Das heutige Intradayhoch im Future um 1953 Punkte passt sehr gut mit dem Volumenhoch von 1953 - 1955 Punkte zusammen. Unterhalb des Preisbereichs sollte sich der korrektive Abwärtstrend weiter nach unten fortsetzen mit einem ersten Ziel um 1944 Punkte = Tagestief vom 19.06.

Kommt es zum Bruch der 1955 Punkte, dann würde im Stundenchart das letzte lokale Hoch gebrochen und damit der gerade beschriebene Abwärtstrend beendet werden. Dann könnte man die Bewegung nach unten auf 1947 Punkte als ein Test des alten Hochs interpretieren und prozyklisch von weiter steigenden Kursen ausgehen.

Ich wünsche Ihnen für heute erfolgreiche Tradingentscheidungen.

Ihr Heiko Behrendt - Leiter des Tradingservice Highspeed Daytrader