Evening-Flash: Fed hebt Zinsen an – Nasdaq 100 legt 1,68 Prozent zu

Der DAX schloss am Donnerstag 0,80 % höher bei 25.716,71 Punkten. Die Fed erhöhte die Zinsen erwartungsgemäß um 25 Basispunkte, die Bank of England hielt still, und der deutlich fallende Ölpreis dämpfte den Inflationsdruck. In New York führt der Nasdaq 100 die Gewinne an, während Bilfinger nach einer Gewinnwarnung deutlich abrutscht.

Marktbericht

Der DAX schließt bei 25.716,71 Punkten und damit 0,80 % höher. Gestützt wird der Handel von der erwartungsgemäßen Zinserhöhung der Fed um 25 Basispunkte und von der Bank of England, die ihren Leitzins unverändert bei 3,75 % lässt. Zusätzlich entlastet der kräftige Rückgang der Ölpreise, der die Inflationssorgen dämpft.

In den USA liegt der S&P 500 bei 7.634,11 Punkten und damit 1,09 % über dem Vortagsschluss von 7.551,81 Punkten. Der Nasdaq 100 notiert mit 29.430,54 Punkten um 1,68 % fester, nach 28.945,06 Punkten am Vortag. Die Rendite zehnjähriger US-Staatsanleihen sinkt auf 4,95 %, was besonders den zinssensiblen Technologiewerten zugutekommt.

Bitcoin notiert bei 76.677,26 USD und damit 0,70 % höher, während die Spot-ETFs Netto-Abflüsse verzeichnen. EUR/USD steht bei 1,15 und legt 0,08 % zu; die EZB setzt den Referenzkurs auf 1,1481 USD fest. Gold gewinnt 0,53 % auf 4.410,6 USD.

Brent verliert 2,02 % auf 103,69 USD je Barrel. Marktbeobachter verweisen auf chinesischen Druck auf den Iran und auf die geplante Wiederinbetriebnahme der saudischen Ost-West-Pipeline, die zusätzliche Transportkapazität verfügbar macht.

Europa

Tops & Flops Europa (L&S)

Im Zentrum des deutschen Handels steht Bilfinger (Aktuelle Analyse) : Der Industriedienstleister senkt wegen einer schwachen Entwicklung im zweiten Halbjahr seine Jahresziele deutlich, die EBITA-Marge soll nun bei 3,2 bis 3,6 % liegen statt bei mindestens 5,8 %. Oddo BHF stuft auf Neutral ab, die LBBW senkt das Kursziel auf 78 EUR, und die Deutsche Bank verweist auf Projektverzögerungen sowie eine geringe Auslastung. Die Aktie verliert im Handel bei Lang & Schwarz 21,5 %.

Auch Wacker Chemie korrigiert die eigenen Ambitionen: Das Umsatzziel von rund 10 Mrd. EUR für 2030 ist gestrichen, angestrebt wird nur noch eine Ebitda-Marge von etwa 15 % statt über 20 %, und das ohne konkreten Zeitrahmen. JPMorgan sieht die neuen Ziele im Rahmen der Erwartungen, Jefferies erwartet für das dritte Quartal ein Ebitda über den Markterwartungen. Die Aktie notiert 2,5 % schwächer.

Auf der Gewinnerseite steht Qiagen mit einem Plus von 2,9 %, getragen von Übernahmespekulationen: Laut einem Bericht des Manager Magazins gelten TPG und Bain Capital als mögliche Bieter, auch KKR, EQT und Advent zeigen Interesse. Zusätzlichen Schwung erhält die Spekulation seit dem Amtsantritt des neuen CEO Jonathan Pratt.

Im Sportartikelsektor senkt die Bank of America vor Branchenereignissen die Kursziele für Adidas auf 156 EUR und für Puma auf 21 EUR, wobei Puma nun mit Underperform eingestuft wird; Citigroup reduziert das Adidas-Kursziel auf 200 EUR, bleibt aber bei Kaufen. Für Porsche AG Vz erhöht die Deutsche Bank Research das Kursziel von 45 EUR auf 55 EUR bei unveränderter Kaufempfehlung.

Raiffeisen Bank International gibt nach, nachdem der Leerverkäufer Grizzly Research auf fallende Kurse wettet und Vorwürfe zu Handelsgeschäften mit sanktionierten russischen Waren erhebt. Kontron bekräftigt auf dem Kapitalmarkttag die Wachstumsziele bis 2030 mit einem Umsatz von 2,6 Mrd. EUR, wovon KI-Hardware rund 1,3 Mrd. EUR beisteuern soll, und EnBW nimmt mit He Dreiht den bislang größten deutschen Offshore-Windpark mit 960 MW in Betrieb.

USA

Tops & Flops USA (L&S)

Die Zinsentscheidung prägt auch das Bild an der Wall Street: Nach der Anhebung um 25 Basispunkte durch Fed-Chef Kevin Warsh ziehen die Futures deutlich an, Technologiewerte wie Alphabet und Meta Platforms (Aktuelle Analyse) legen zu.

Im Fokus steht die KI-Infrastruktur. CoreWeave meldet für das zweite Quartal einen Auftragsbestand von 104,2 Mrd. USD, ein Plus von 246 % gegenüber dem Vorjahr, dazu seit Ende Juni zusätzliche Neuverpflichtungen von über 25 Mrd. USD und eine vertraglich gesicherte Kapazität von rund 4,2 Gigawatt; parallel plant der Konzern eine Wandelanleihe über 3 Mrd. USD. Nach kräftigen vorbörslichen Gewinnen notiert die Aktie inzwischen 4,3 % schwächer.

Super Micro Computer gewinnt 10,4 %, nachdem Goldman Sachs den Markt für KI-Server bis 2030 auf 1,3 Bio. USD taxiert und Berichte über Apple-KI-Server mit M8-Ultra-Chips die Runde machen. Wells Fargo nimmt zudem Applied Digital, TeraWulf und Cipher Mining jeweils mit Overweight und Kurszielen von 50, 30 bzw. 25 USD in die Bewertung auf.

Am anderen Ende des Spektrums bricht Fluence Energy nach einer gesenkten Umsatzprognose für 2026 deutlich ein. Robinhood legt zu, nachdem die SEC eine fünfjährige Innovation Exemption für den Handel tokenisierter US-Aktien auf Blockchain-Plattformen gewährt. Intuit bestätigt auf dem Investorentag die Prognose für 2027 mit einem Umsatzwachstum von 9 bis 10 % auf 23,28 bis 23,51 Mrd. USD.

Nike gibt nach, der Konzern wird zum 21. September aus dem S&P 100 ausgeschlossen und gilt nach einem Kursverfall von rund 80 % auch als Kandidat für einen Ausschluss aus dem Dow Jones. Bei Lockheed Martin stellt der Finanzchef für das dritte Quartal möglicherweise geringere Auflösungen von Programmrisiken in Aussicht, zugleich gibt es eine Rahmenvereinbarung mit dem Pentagon zur Produktionssteigerung der Luft-Luft-Rakete AIM-260 JATM.

Dieser Beitrag ist unter Einsatz Künstlicher Intelligenz entstanden.