ETF: Oh, mein Gott, Lebenshaltungskosten steigen? ETF Strategie dagegen

• iShares Agribusiness UCITS ETF USD (Acc) - WKN: A1JKQK - ISIN: IE00B6R52143 - Kurs: 50,000 € (L&S)
• VanEck Agribusiness UCITS ETF - WKN: A42JH4 - ISIN: IE000GLK5WA7 - Kurs: 16,518 € (L&S)
• Nutrien Ltd - WKN: A2DWB8 - ISIN: CA67077M1086 - Kurs: 74,790 $ (NYSE)
• CF Industries Holdings Inc. - WKN: A0ES9N - ISIN: US1252691001 - Kurs: 124,575 $ (NYSE)
• Mosaic Co., The - WKN: A1JFWK - ISIN: US61945C1036 - Kurs: 23,995 $ (NYSE)
• Yara International ASA - WKN: A0BL7F - ISIN: NO0010208051 - Kurs: 41,730 € (L&S)
• K+S Aktiengesellschaft - WKN: KSAG88 - ISIN: DE000KSAG888 - Kurs: 16,110 € (XETRA)
• Deere & Co. - WKN: 850866 - ISIN: US2441991054 - Kurs: 691,180 $ (NYSE)
• AGCO Corp. - WKN: 888282 - ISIN: US0010841023 - Kurs: 120,710 $ (NYSE)
• CNH Industrial N.V. - WKN: A1W599 - ISIN: NL0010545661 - Kurs: 11,940 € (XETRA)

Hitze. Schwache Ernten. Steigende Getreidepreise. Teurer Dünger. Geopolitische Risiken. Und Farmer, die bei höheren Preisen plötzlich wieder Geld verdienen.

Agrar könnte plötzlich auch für Anleger interessant sein. Denn steigende Lebenshaltungskosten muss man nicht nur hinnehmen. Über die Börse kann man sich zumindest teilweise auf die andere Seite dieser Preisbewegung stellen.

Die einfachste Variante beginnt ganz oben in der Nahrungskette mit einem breit gestreuten Agrar ETF.

Ein etablierter Kandidat ist der iShares Agribusiness UCITS ETF, WKN A1JKQK, ISIN IE00B6R52143. Der Fonds existiert bereits seit 2011, verwaltet aktuell rund 608 Mio. USD, hält mehr als 100 Positionen und kostet 0,55% pro Jahr. Er investiert weltweit in Unternehmen aus der Agrarwirtschaft und bildet den S&P Commodity Producers Agribusiness Index ab. Für deutsche Anleger ist entscheidend, dass der ETF eine deutsche Vertriebszulassung besitzt und unter anderem an der Börse Stuttgart in Euro gehandelt wird. Das ist die große, breite Lösung. Man setzt nicht darauf, dass ausgerechnet Weizen, Mais oder Dünger explodieren. Man setzt darauf, dass Unternehmen entlang der Agrarwirtschaft insgesamt profitieren.

Und daneben steht seit September ein neuer Konkurrent, dder VanEck Agribusiness UCITS ETF, WKN A42JH4, ISIN IE000GLK5WA7. Der ETF wurde am 4. September aufgelegt und kostet ebenfalls 0,55% pro Jahr. Er investiert entlang der gesamten Agrarwertschöpfungskette, von Saatgut und Pflanzenschutz über Dünger und Landmaschinen bis zu Tiergesundheit, Aquakultur und Lebensmittelproduktion. Mit dabei sind unter anderem Bayer, Deere, Corteva und Nutrien. Der ETF ist inzwischen auch über Xetra in Euro handelbar.

Jetzt gehen wir eine Etage tiefer.

Denn wenn deine eigentliche These lautet: „Lebensmittelrohstoffe werden knapp und deshalb teurer“, dann sind Agraraktien nur ein indirekter Weg. Ein Deere verdient schließlich nicht automatisch mehr, nur weil Weizen steigt. Ein Fleischproduzent kann unter höheren Futtermittelpreisen sogar leiden. Ein Düngerhersteller wiederum könnte profitieren. Ein und derselbe Agrarpreisschock kann für verschiedene Unternehmen komplett unterschiedliche Folgen haben.

Wer deshalb näher an die Rohstoffe selbst heran will, landet bei ETCs. Ein besonders breites Instrument ist der WisdomTree Agriculture, WKN A0KRK8. Das Produkt bildet einen ganzen Korb von Agrarrohstoffen über Terminmärkte ab und wird in Deutschland unter anderem an der Börse Stuttgart sowie auf Xetra gehandelt. Auf Xetra lautet das Kürzel OD7U. Die Managementgebühr beträgt 0,49%.

Das ist eine völlig andere Wette als iShares oder VanEck. Beim ETF kaufst du Unternehmen. Beim Agriculture ETC kaufst du wirtschaftlich die Preisentwicklung eines ganzen Agrarrohstoffkorbs.

Und damit wird die Verbindung zu steigenden Lebenshaltungskosten plötzlich wesentlich direkter. Aber selbst Agriculture ist noch ein großer Korb. Wer sagt: „Mich interessiert vor allem Getreide“, kann noch einen Schritt weitergehen. Der WisdomTree Grains, WKN A0KRKF, wird auf Xetra unter OD7Y gehandelt und konzentriert sich auf Getreiderohstoffe. Auch hier beträgt die Managementgebühr 0,49%. WisdomTree Corn bildet Mais ab und läuft auf Xetra unter OD7D.
WisdomTree Wheat bildet Weizen ab und läuft unter OD7S. WisdomTree Soybeans bildet Sojabohnen ab und läuft unter OD7Q.

Und dann gibt es noch 2 weitere Möglichkeiten, die Agrarstory zu spielen.

Nummer 1: Dünger. Wenn deine These lautet, dass geopolitische Spannungen, hohe Energiepreise oder Lieferprobleme Düngemittel verknappen, sind Unternehmen wie Nutrien, CF Industries, Mosaic, Yara oder K+S die wesentlich direktere Wette. Stickstoff. Kali. Phosphat. Hier geht es nicht mehr um „Agrar allgemein“, sondern um einen der wichtigsten Kostenblöcke der globalen Landwirtschaft.

Nummer 2: Landmaschinen. Deere, AGCO und CNH spielen eine ganz andere Phase des Zyklus.
Getreidepreise steigen. Farmer verdienen mehr. Die Investitionsbereitschaft steigt. Neue Traktoren und Erntemaschinen werden bestellt. Inzwischen ist selbst der Traktor ein Technologieprodukt. Kameras erkennen Pflanzen, Software optimiert Aussaat und Düngung, Sensoren sammeln Daten und KI automatisiert immer mehr Arbeitsschritte. Landwirtschaft trifft Hightech. Damit wird aus einem einzigen vermeintlichen „Agrartrade“ plötzlich eine ganze Investmentlandschaft.

Wenn Ihr Interesse habt, folgt mir gerne genauso wie bereits 123.550 Börsianer auf dem Terminal und der stock3 App: https://terminal.stock3.com/#c/harald_weygand und Direktlink Android Direktlink iOS.

Ich kann Anlegern unter euch, die gerne Aktien handeln, die von meinem Kollegen Oliver Baron gemanagten Depots (in Select und Ultimate) nur wärmstens empfehlen. Er ist fundamental ausgerichtet, arbeitet stark mit statistischen Ansätzen und hat ein unglaublich gutes Händchen, die Aktien auszuwählen und zu kaufen, die dann auch steigen. Er outperformt Index-ETFs und er liefert sich mit Dirk Siebenhaar ein Kopf-an-Kopf-Rennen in Bezug auf Performance.

Finance26: Triff die stock3-Experten live vor Ort

Am 25. - 26. September findet die Finance in Frankfurt statt & stock3 ist mit dabei. Wir laden Dich ein, uns & unsere Experten näher kennenzulernen. Mit dabei sind u.a. Bastian Galuschka, Rene Berteit, Valentin Schelbert u.v.m.

Jetzt kostenloses Ticket sichern!