MONGODB – Totaler Crash der Aktie nach Zahlen

• MongoDB Inc. - WKN: A2DYB1 - ISIN: US60937P1066 - Kurs: 310,000 $ (Nasdaq)

Das Unternehmen wuchs in den Jahren 2020 bis 2023 im Schnitt mit 45 % pro Jahr im Umsatz. Entsprechend hoch war die Bewertung. Vor den Zahlen wurde schon erwartet, dass sich das Wachstum in dieser Form nicht fortsetzen wird. Für den Zeitraum zwischen 2024 und 2026 wurde ein Abflachen des Umsatzwachstums auf im Schnitt 18 % erwartet. Sind selbst diese Prognosen noch viel zu hoch?

Es dreht sich alles ums Wachstum

Die Aktie fällt nachbörslich um rund 26 % zurück. Während das Unternehmen mit einem Umsatz von 450,6 Mio. USD und einem Non-GAAP-Gewinn von 42,7 Mio. USD die Prognosen der Analysten im ersten Quartal übertreffen konnte, war es wieder einmal der Ausblick, der alles verdunkelt hat. Doch auch unter dem Strich schreibt MongoDB noch hohe Verluste. Die GAAP-EBIT-Marge lag bei -21,8 %. Derzeit erwarten Analysten beim „echten“ Ergebnis erst 2028 den Turnaround. Die Zahl der ausstehenden Aktien wächst noch rasant, Jahr für Jahr an.

Die Umsatzprognose für das Geschäftsjahr 2024 senkte MongoDB um 1,3 % auf 1,88 bis 1,90 Mrd. USD und liegt damit jetzt leicht unter den Schätzungen der Analysten. Für das Non-GAAP-Ergebnis wird ein Wert zwischen 2,15 und 2,30 USD erwartet. Die Erwartung lag bei 2,45 USD. Für ein Unternehmen mit einem bereinigten KGV von über 100 und einer Bewertung mit mehr als dem zehnfachen Umsatz ist das viel zu schlecht. Das Umsatzwachstum für dieses Jahr soll nur noch bei 12 % liegen!

Fazit: Das Unternehmen scheint ein ernsthaftes Problem zu haben. Das heftige Abrutschen der Wachstumsraten lässt die hohe Bewertung nicht länger zu. Auch nach dem 26-%-Kursrutsch erscheint die Bewertung der MongoDB-Aktie extrem ambitioniert. Daher bleiben Anleger außen vor, bis die Bewertung greifbarer wird.

Weitere Analysen & News zur Aktie unserer Redaktion findest Du hier.

Dir gefallen meine Beiträge? Mehr davon gibt es in stock3 Plus. Teste stock3 Plus mit dem Code STARTPLUS einen Monat kostenfrei! Spezielle Analysen und Trading-Setups, exklusive Wissensartikel, hochwertige Analysen zu aktuellen kapitalmarktrelevanten Themen und einmal im Monat ein Schnuppertag für den Tradingservice stock3 Trademate!

Statischer Chart

Live-Chart

...

Chart in stock3 Terminal öffnen

• ()

  Nasdaq

  VerkaufenKaufen

Handle Aktien für 0 € Ordergebühren bei SMARTBROKER+

ab 500 € Ordervolumen über gettex, zzgl. marktüblicher Spreads, Zuwendungen, Steuern und SEC Gebühr. Nutze über 2.500 Aktiensparpläne für 0€ Ordergebühren von A wie Adidas bis Z wie Zoom.

Jetzt Depot eröffnen!