MORNING BRIEFING - USA/Asien

DJ MORNING BRIEFING - USA/Asien

Der Markt-Überblick am Morgen, zusammengestellt von Dow Jones Newswires:

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+++++ TAGESTHEMA +++++

Die US-Währungshüter haben angedeutet, dass sie sich einer Zinssenkung annähern. Die Notenbanker nahmen zwei wichtige Änderungen an ihrem geldpolitischen Statement vor, mit denen sie die jüngsten Fortschritte im Kampf gegen die Inflation anerkannten, ohne sich jedoch ausdrücklich zu einer Zinssenkung zu verpflichten. Sie bezeichneten die Inflation als "etwas erhöht", was eine deutliche Herabstufung darstellt. Und sie führten eine neue Formulierung ein, die besagt, dass die Geldpolitiker "die Risiken für beide Seiten ihres dualen Mandats im Auge behalten". Gleichzeitig ließ die Fed die Formulierung fallen, dass sie den Inflationsrisiken "große Aufmerksamkeit schenkt". "Eine Senkung des Leitzinses könnte schon bei der nächsten Sitzung im September auf dem Tisch liegen", sagte Fed-Chef Jerome Powell bei einer Pressekonferenz nach der Sitzung. "Wir nähern uns dem Punkt, an dem es angemessen wäre, den Leitzins zu senken, aber wir sind noch nicht ganz an diesem Punkt."

+++++ AUSBLICK UNTERNEHMEN ++++++

13:00 US/Conocophillips, Ergebnis 2Q

13:30 US/Intercontinental Exchange Group Inc, Ergebnis 2Q

22:00 US/Booking Holdings Inc, Ergebnis 2Q

22:02 US/Intel Corp, Ergebnis 2Q

22:05 US/Amazon.com Inc, Ergebnis 2Q

22:30 US/Apple Inc, Ergebnis 3Q

+++++ AUSBLICK KONJUNKTUR +++++

- US 
    14:30 Produktivität ex Agrar (1. Veröffentlichung) 2Q 
          annualisiert 
          PROGNOSE:     +1,8% gg Vq 
          1. Quartal:   +0,2% gg Vq 
          Lohnstückkosten 
          PROGNOSE:     +1,7% gg Vq 
          1. Quartal:   +4,0% gg Vq 
 
    15:45 Einkaufsmanagerindex/PMI verarbeitendes Gewerbe 
          (2. Veröffentlichung) Juli 
          PROGNOSE:     49,5 
          1. Veröff.:   49,5 
          zuvor:        51,6 
 
    16:00 Bauausgaben Juni 
          PROGNOSE: +0,2% gg Vm 
          zuvor:    -0,1% gg Vm 
 
    16:00 ISM-Index verarbeitendes Gewerbe Juli 
          PROGNOSE: 48,9 Punkte 
          zuvor:    48,5 Punkte 
 

+++++ ÜBERSICHT INDIZES +++++

INDEX                         Stand  +/- % 
E-Mini-Future S&P-500      5.592,25  +0,6% 
E-Mini-Future Nasdaq-100  19.671,50  +0,9% 
Nikkei-225                38.117,31  -2,5% 
Hang-Seng-Index           17.347,38  +0,0% 
Kospi                      2.784,05  +0,5% 
Shanghai-Composite         2.940,21  +0,0% 
S&P/ASX 200                8.128,40  +0,4% 
 

+++++ FINANZMÄRKTE +++++

OSTASIEN (VERLAUF)

Trotz positiver US-Vorgaben zeigen sich die ostasiatischen Börsen uneinheitlich. Ein kräftiges Minus gibt es in Tokio. Hintergrund ist die Ankündigung weiterer Zinserhöhungen durch die Bank of Japan (BoJ), die am Vortag den Leitzins etwas deutlicher als erwartet auf 0,25 Prozent erhöht hatte. Die positiven Vorgaben der Wall Street setzen keinen Impuls. Hier hatte die US-Notenbank der Hoffnung auf eine Zinssenkung im September neue Nahrung gegeben, was vor allem bei den zinssensiblen Werten aus dem Technologie-Sektor für kräftige Aufschläge gesorgt hat. Da die Entwicklung am Arbeitsmarkt ein wichtiger Faktor für den weiteren geldpolitischen Kurs der Fed ist, warten Investoren nun auf den US-Arbeitsmarktbericht für Juli am Freitag. Sollte sich hier eine weitere Abkühlung zeigen, würde dies die Erwartungen an eine Zinsssenkung im September weiter erhöhen, heißt es. Die Wirtschaft in China schwächelt erneut und weckt bei Investoren weitere Hoffnungen auf Stützungsmaßnahmen, um die Konjunktur anzukurbeln. Der Caixin-Einkaufsmanager-Index für das verarbeitende Gewerbe rutschte im Juli knapp unter die Expansionsschwelle von 50 Punkten, nach 51,8 Punkten im Vormonat. Bereits am Vortag hatten die Einkaufsmanager-Indizes für das verarbeitende Gewerbe und den Service-Sektor, jeweils für Juli, eine schwache Wirtschaft signalisiert.

US-NACHBÖRSE

Meta Platforms hatte im zweiten Quartal von starken Werbeeinnahmen profitiert. Für die Aktie ging es um 7,2 Prozent nach oben. Die Titel von Qualcomm reduzierten sich dagegen trotz guter Zahlen um 1,2 Prozent. Nach den deutlichen Aufschlägen im regulären Handel von 8,4 Prozent sei es zu Gewinnmitnahmen gekommen, hieß es zu den nachbörslichen Abgaben. Nach anfänglichen Abgaben zeigte sich die Ebay-Aktie mit einem leichten Plus von 0,1 Prozent. Der Online-Marktplatz hatte für das zweite Quartal bei Gewinn und Umsatz die Marktschätzungen übertroffen. Allerdings fiel die Umsatzprognose für das laufende Quartal leicht unter den Erwartungen aus. Für ARM Holdings ging es trotz guter Zahlen nach der Schlussglocke um 10,5 Prozent nach unten, jedoch hatten die Papiere den Handelstag mit einem Aufschlag von gut 8 Prozent beendet.

WALL STREET

INDEX                 zuletzt        +/- %       absolut      +/- % YTD 
DJIA                40.842,79        +0,2%         99,46          +8,4% 
S&P-500              5.522,30        +1,6%         85,86         +15,8% 
Nasdaq-Comp.        17.599,40        +2,6%        451,98         +17,2% 
Nasdaq-100          19.362,43        +3,0%        566,16         +15,1% 
 
                     Mittwoch   Dienstag 
Umsatz NYSE (Aktien) 1,26 Mrd   844 Mio 
Gewinner             1.762      1.728 
Verlierer            1.049      1.035 
Unverändert             65        106 

Sehr fest - Anleger feierten die Fed, die der Hoffnung auf eine baldige Zinssenkung neue Nahrung gegeben hatte. Untermauert wurde dies durch einen schwachen ADP-Arbeitsmarktbericht unter Konsens und den Einkaufsmanagerindex der Region Chicago, der etwas deutlicher zurückging als angenommen. Microsoft (-1,1%) hatte zwar von einem starken Cloud-Wachstum profitiert. Analysten hatten hier jedoch mehr erwartet. AMD (+4,4%) hatte im zweiten Quartal von einer hohen Nachfrage profitiert. Umsatz und Gewinn übertrafen die Erwartungen. Im Sog von AMD verbesserten sich Nvidia um 12,9 Prozent. Boeing (+2%) hatte im zweiten Quartal seinen Verlust ausgeweitet und die Erwartungen verfehlt, macht aber Fortschritte bei der Verbesserung des Qualitätsmanagements. Starbucks (+2,6%) hatte in ihrem dritten Geschäftsquartal weniger umgesetzt als erwartet. Auch der Gewinn ging zurück. Allerdings sah der Konzern bei seiner Trendwende Fortschritte. Kraft Heinz (+4%) hat im zweiten Quartal wegen der Kaufzurückhaltung der Verbraucher auch weniger verdient als vor einem Jahr. Die Jahresprognose bekräftigte der Konzern aber. Mondelez (+1,9%) hat im zweiten Quartal weltweit 1,9 Prozent weniger umgesetzt. Der Konzern will nun in den USA neue "preiswerte Angebote" einführen. Mastercard (+3,6%) hat im zweiten Quartal mehr umgesetzt und verdient. T-Mobile US (+3,9%) hat im zweiten Quartal weitere Kunden gewonnen. Für das Gesamtjahr wird die Telekom-Tochter zuversichtlicher.

US-ANLEIHEN

Laufzeit              Rendite     Bp zu VT    Rendite VT      +/-Bp YTD 
2 Jahre                  4,26         -9,6          4,36          -15,6 
5 Jahre                  3,92        -10,9          4,03           -7,6 
7 Jahre                  3,96        -10,2          4,06           -0,9 
10 Jahre                 4,05         -8,1          4,14           17,4 
30 Jahre                 4,34         -5,6          4,40           37,0 
 

Schon vor Bekanntgabe des Zinsentscheids hatten Anleger auf Zinssenkungen gesetzt, im Anschluss daran gaben die Renditen in Reaktion auf die Powell-Aussagen weiter nach.

DEVISEN

DEVISEN          zuletzt        +/- %      00:00  Mi, 9:20 Uhr   % YTD 
EUR/USD           1,0828        +0,0%     1,0827        1,0816   -2,0% 
EUR/JPY           162,38        +0,1%     162,28        164,64   +4,4% 
EUR/GBP           0,8428        +0,1%     0,8420        0,8430   -2,8% 
GBP/USD           1,2848        -0,1%     1,2856        1,2830   +0,9% 
USD/JPY           149,95        +0,0%     149,89        152,22   +6,4% 
USD/KRW         1.363,21        +0,2%   1.360,23      1.376,58   +5,0% 
USD/CNY           7,1341        +0,1%     7,1291        7,1185   +0,5% 
USD/CNH           7,2347        +0,1%     7,2254        7,2357   +2,0% 
USD/HKD           7,8128        +0,0%     7,8127        7,8127   +0,0% 
AUD/USD           0,6529        -0,2%     0,6544        0,6504   -4,1% 
NZD/USD           0,5950        -0,0%     0,5951        0,5918   -5,9% 
Bitcoin 
BTC/USD        64.200,00        -1,1%  64.935,80     66.464,10  +47,4% 
 
YTD bezogen auf Schlusskurs des Vortags 
 

Der Dollar hatte schon vor dem Zinsentscheid der US-Notenbank nachgegeben und kam danach noch etwas weiter zurück. Der Dollarindex sank um 0,5 Prozent. Der Yen legt gegenüber dem Dollar im asiatischen Handel am Donnerstag mit Aussagen von BoJ-Gouverneut Ueda zu weiteren Zinserhöhungen kräftig zu. Der Greenback notiert bei 149,95 Yen, nach 152,20 Yen zur gleichen Zeit am Vortag.

++++ ROHSTOFFE +++++

ÖL / GAS

ROHÖL            zuletzt  VT-Settlem.      +/- %       +/- USD   % YTD 
WTI/Nymex          78,64        77,91      +0,9%         +0,73  +10,2% 
Brent/ICE          81,51        80,84      +0,8%         +0,67   +8,2% 
 
YTD bezogen auf Schlusskurs des Vortags 
 

Die Ölpreise legten nach den jüngsten Abgaben deutlich zu. Das Barrel Rohöl der US-Sorte WTI verteuerte sich um 4,3 Prozent. Marktteilnehmer verwiesen auf die gestiegenen geopolitischen Spannungen im Nahen Osten nach der Ermordung des politischen Führers der Hamas im Iran. Zudem sind die Rohölbestände der USA in der vergangenen Woche stärker gesunken als erwartet. Unterstützung kam auch vom nachgebenden Dollar.

(MORE TO FOLLOW) Dow Jones Newswires

August 01, 2024 01:51 ET (05:51 GMT)

METALLE

METALLE          zuletzt       Vortag      +/- %       +/- USD   % YTD 
Gold (Spot)     2.445,70     2.448,13      -0,1%         -2,43  +18,6% 
Silber (Spot)      28,92        29,08      -0,5%         -0,15  +21,7% 
Platin (Spot)     974,59       979,10      -0,5%         -4,51   -1,8% 
Kupfer-Future       4,19         4,18      +0,2%         +0,01   +6,2% 
 
YTD bezogen auf Schlusskurs des Vortags 
 

Gold profitierte von den sinkenden Marktzinsen und war überdies als sicherer Hafen gesucht. Der Preis für die Feinunze stieg um 1,3 Prozent.

+++++ MELDUNGEN SEIT VORTAG, 20.00 UHR +++++

KONJUNKTUR CHINA

In der chinesischen Industrie hat sich die Aktivität im Juli verlangsamt. Der von Caixin und S&P ermittelte Einkaufsmanagerindex für den verarbeitenden Sektor verringerte sich auf 49,8 (Juni: 51,8) Punkte. Der auf Daten der staatlichen Statistikbehörde basierende offizielle Einkaufsmanagerindex für die Industrie war im Juli auf 49,4 (Vormonat: 49,5) Punkte gesunken. Dieser Indikator ist stärker auf in Staatsbesitz befindliche Großunternehmen ausgerichtet.

GELDPOLITIK CHINA

Die People's Bank of China (PBoC) plant einem Agenturbericht zufolge, den Termin für die Bereitstellung von Liquidität über ihre mittelfristige Kreditfazilität vom 15. auf den 25. jeden Monats zu verlegen. Die Änderung solle bereits im August in Kraft treten und sei Teil der Bemühungen der chinesischen Zentralbank, die Bedeutung des mittelfristigen Zinssatzes (MLF) zu verringern und stattdessen einen kurzfristigeren Zinssatz zur Steuerung der Märkte zu verwenden, berichtet Bloomberg.

ARM

Mit dem Boom der KI hat Arm Holdings ihr Ergebnis im ersten Geschäftsquartal im Jahresvergleich mehr als verdoppelt. Der Chipdesigner meldete einen Gewinn von 223 Millionen Dollar oder 21 Cent pro Aktie, gegenüber 105 Millionen Dollar oder 10 Cent pro Aktie im Vorjahresquartal. Analysten hatten im Schnitt mit 34 Cent pro Aktie gerechnet. Der Umsatz stieg um 39 Prozent auf 939 Millionen Dollar verglichen mit einer Markterwartung von 905,5 Millionen Dollar.

META

Der Umsatz legte im zweiten Quartal kräftig um 22 Prozent auf 39,07 Milliarden US-Dollar zu. Analysten hatten im Factset-Konsens mit 38,3 Milliarden Dollar gerechnet. Werbeeinnahmen machten mit 38,33 Milliarden Dollar 98 Prozent des Umsatzes aus. Der Nettogewinn legte um 73,1 Prozent auf 13,5 Milliarden Dollar zu. Das Ergebnis je Aktie betrug 5,16 Dollar. Analysten hatten im Konsens 4,72 Dollar erwartet. Im laufenden Quartal rechnet Meta mit einem Umsatz zwischen 38,5 und 41 Milliarden Dollar.

QUALCOMM

erzielte im dritten Geschäftsquartal einen Gewinn von 2,13 Milliarden Dollar oder 1,88 Dollar pro Aktie, verglichen mit 1,8 Milliarden Dollar oder 1,60 Dollar pro Aktie im Vorjahr. Der bereinigte Gewinn pro Aktie lag bei 2,33 Dollar. Die von FactSet befragten Analysten hatten einen bereinigten Gewinn von 2,25 Dollar pro Aktie erwartet. Der Umsatz stieg von 8,45 Milliarden Dollar auf 9,39 Milliarden Dollar und übertraf damit die Erwartungen der Analysten von 9,21 Milliarden Dollar.

IPO PERSHING SQUARE US

Milliardär und Hedgefonds-Manager Bill Ackman hat den Börsengang seines Fonds Pershing Square US auf Eis gelegt. Zuvor hatte er bereits wegen der schleppenden Nachfrage die IPO-Zielgröße gesenkt. Die Kehrtwende erfolgte, nachdem der Investor wochenlang mit seinen Plänen geworben hatte, "ein Unternehmen zu gründen, das auf den öffentlichen Märkten von Bedeutung sein wird", das jährliche Treffen ähnlich denen von Berkshire Hathaway abhalten und schließlich in einen Index wie den S&P-500 aufgenommen werden soll.

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Kontakt zum Autor: maerkte.de@dowjones.com

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