SCHATZ Future: Ausbruchsversuch scheitert

24.11.2004 - 11:27

SCHATZ Future: Am langfristigen Abwärtstrend

Schatz Future 106,37 Punkte

Aktueller Tageschart (log) seit dem 21.05.2004 (1 Kerze = 1 Tag)

Kurz-Kommentierung: Der SCHATZ Future notiert knapp unterhalb des langfristigen Abwärtstrend seit dem Hoch vom 16.06. Dieser Trend liegt heute bei 106,40 Punkten. Dieser Abwärtstrend ist die entscheidende Hürde auf dem Weg zum Ziel aus einer SKS, welche der Future im August vollendet hatte. Dieses Ziel liegt bei 106,75 Punkten. Auffallend ist zudem die relative Schwäche zum BOBL Future. Dieser überwindet heute das Novemberhoch, während der SCHATZ Future noch darunter notiert. Nur ein zügiger Ausbruch über den langfristigen Abwärtstrend setzt Potential bis zum Ziel bei 106,75 Punkten frei.

Chart erstellt mit Tradesignal

SCHATZ Future läuft planmäßig ...
12.11. 18:11

SCHATZ Future: 106,37

Aktueller Tageschart (log) seit dem 19.04.2004 (1 Kerze = 1 Tag)

Kurz-Kommentierung: Der SCHATZ Future kann erst am heutigen Tag das Hoch vom 06.08 bei 106,35 Punkten überwinden. Damit hinkt er der Entwicklung im Bund bzw. im Bobl Future deutlich hinterher. Dennoch ist auch hier die Aufwärtsbewegung intakt. Das Ziel dieser Aufwärtsbewegung leitet sich wie auch im Bobl Future aus einer invertierten SKS ab, welche der Future Anfang August vollendet hatte. Das Ziel aus dieser SKS liegt bei 106,75 Punkten. Bei 106,42 stellt sich dem Schatz Future aber mit dem Abwärtstrend seit Juni 2003 ein wichtiger Widerstand entgegen.

Chart erstellt mit Tradesignal

SCHATZ Future: Konsolidierungsende?! 04.11. 14:53

Schatz Future: 106,265

Aktueller Tageschart (log) seit dem 16.04.2004 (1 Kerze = 1 Tag)

Diagnose: Der Schatz Future hatte am 25.10 den Widerstand bei 106,305 überwunden. Diesen Ausbruch konnte der Future aber nicht in weitere Kursgewinne ummünzen. Vielmehr fiel er wieder auf die Unterstützung bei um 106,08 zurück. Seit 2 Tagen zieht er wieder an und überwindet heute scheinbar den kurzfristigen Abwärtstrend bei 106,26. Bisher ist der Ausbruch aber noch sehr dürftig. Der Schatz Future hatte Anfang August eine invertierte SKS vollendet. Das Kursziel aus dieser liegt bei 106,75 und ist noch offen.

Prognose: Sollte dem SCHATZ Future der heutige Ausbruchsversuch aus dem kurzfristigen Abwärtstrend gelingen, dann ergibt sich für die nächsten Tagen Aufwärtspotential bis ca. 106,44. Später sollte der Future nach wie vor bis 106,75 Punkte ansteigen.

Chart erstellt mit Tradesignal

SCHATZ Future mit bullishem Ausbruchsversuch
26.10. 16:14

Schatz Future: 106,33

Aktueller Tageschart (log) seit dem 02.04.2004 ( 1 Kerze = 1 Tag)

Kurz-Kommentierung: Der Schatz Future hat in den letzten Tagen keine nennenswerte technische Reaktion durchgeführt. Aktuell versucht er den Ausbruch über den Widerstand bei 106,30. Gelingt ihm dieser Ausbruch, sollte er kurzfristig bis zum Widerstand bei 106,44 anziehen. Dort ist dann mit einer Konsolidierung Richtung 106,30 zu rechnen. Danach stünde das Ziel aus der SKS bei 106,75 auf dem Plan.

Chart erstellt mit Tradesignal

SCHATZ Future: Die Luft wird erst mal dünn
18.10. 15:47

Schatz Future: 106,23

Aktueller Tageschart (log) seit dem 16.04.2004 (1 Kerze = 1 Tag)

Kurz-Kommentierung: Der Schatz Future bewegt sich in den letzten Tagen planmäßig nach oben. Zu Erinnerung: Am 08.10 hat der Future die beiden exp. GDL 50 und 200 überwunden. Damit wurde ein Ziel bei 106,75 Punkten getriggert. Aktuell nähert sich der Future dem Widerstand bei 106,30 an. Von hier aus ist mit einem Rücksetzer aufgrund deutlich überkaufter Situation zu rechnen. Im Idealfall verharrt der Future dabei oberhalb von 106,08, um danach bis 106,75 anzuziehen. Tolerabel wäre aber im Extrefall sogar ein Rückgang 105,95, wo das 61,8% Retracement liegt.

Chart erstellt mit Tradesignal

SCHATZ Future: Buy-Trigger ausgelöst
11.10. 16:42

Schatz Future 106,045

Aktueller Tageschart (log) seit dem 12.03.2004 ( 1 Kerze = 1 Tag)

Kurz-Kommentierung: Der Schatz Future ist am letzten Freitag mit einem sehr langen Doji über die beiden exp GDL´s 50 und 200 nach oben ausgebrochen. Am heutigen Tag kommt es zu einem Inside Day. Mit dem Überwinden der beiden GDL´s hat der Schatz Future eine neutrale Range nach oben verlassen. Damit sollte er nun bis an Ziel aus der SKS bei 106,75 Punkten ansteigen. Kurzfristig könnte es zu einem Rückschlag bis an die GDL´s kommen, was noch einmal ca. 105,94 Punkte bedeuten würde.

Chart erstellt mit Tradesignal

SCHATZ Future: Neutrale Range etabliert
05.10. 16:50

Schatz Future: 105,89

Aktueller Tageschart (log) seit dem 12.03.2004 (1 Kerze = 1 Tag)

Diagnose: Der Schatz Future hat Anfang August eine invertierte SKS ausgebildet. Das daraus resultierende Kursziel bei 106,75 hat er aber deutlich verfehlt. Nach einem Hoch vom 05.08 bei 106,03 ging er zunächst in eine Tradingrange über, aus der er nach unten rausfiel. Dabei durchbrach er den kurzfristigen Aufwärtstrend und fiel einige Tage später auch unter die Nackenlinie der SKS zurück. Das rechnerische Kursziel aus dem Trendbruch liegt bei ca. 105,30. Danach bildete der Schatz Future ein Tief bei 105,62 aus Inzwischen konnte sich der Schatz Future aber wieder über der Nackenlinie etablieren, hängt aber seit Tagen nun an den beiden exp. GDL 50 und 200 bei 105,90 und 105,94 fest.

Prognose: Insgesamt ergibt sich für den Schatz Future nun einen neutrale Range zwischen 105,62 und dem exp. GDL 200 bei aktuell 105,94. Der Ausbruch aus dieser Range eröffnet entweder Aufwärtspotential bis zum Ziel aus der SKS bei 106,75 oder zum Ziel aus dem Bruch des Aufwärtstrends bei 105,30

Chart erstellt mit Tradesignal

SCHATZ Future - Erholt, aber der Kurs steht wieder am wichtigen kurzfristigen EMA-Cluster 24.09. 09:39

SCHATZ Future: 105,855 Punkte

Aktueller Tageschart (log) seit 04.2004 (1 Kerze = 1 Tag)

Kurz-Kommentierung: Der Schatz Future brach nach dem Scheitern am EMA 200 (rot) auf unter den Support bei 105,78 Punkten ein, was sich bisher als Bärenfalle dargestellt hat. Der Kurs konnte sich erholen und bildet einen Pullback an den EMA 200 sowie das in diesem Bereich kurzfristig liegende EMA-Cluster aus. Ein Scheitern auf diesem Niveau wäre negativ zu werten. Kippt der Kurs anschließend aus dem flachen kurzfristigen Aufwärtstrend würde eine relative SKS-Formation getriggert die ein neues Verkaufssignal auslösen würde. Ein Überwinden des EMA 200 auf Schlussbasis bietet weiteres Potential bis zunächst 106,08 Punkte.

Chart erstellt mit Tradesignal

SCHATZ Future - Nicht ungefährlich
08.09. 11:19

SCHATZ Future: 105,825 Punkte

Aktueller Tageschart (log) seit dem 18.05.2004 (1 Kerze = 1 Tag) als Kurzupdate:

Der EMA200 (rote Linie) auf Tagesbasis in Höhe der 105,97 hat in den zurückliegenden Handelstagen jegliche Erholungsversuche abgewürgt. Ein erneuter Test der zenralen Unterstützung bei 105,78 steht unmittelbar bevor. Diese Unterstützung sollte aus Sicht der mittelfristigen Bonds Bullen unbedingt halten. Ein Unterschreiten der 105,78 Punktmarke würde ein Verkaufssignal bis 105,34-105,42 auslösen. Von den 3 großen deutschen Rentenfutures , - Bund, BOBL und Schatz -, sieht der Schatz Future derzeit charttechnisch aus "bescheidensten" aus.

SCHATZ Future - Das ging ganz schnell 06.09. 14:15

SCHATZ Future: 105,975 Punkte

Aktueller Tageschart (log) seit dem 22.04.2004 (1 Kerze = 1 Tag) als Kurzupdate:

Am 03.09.04 brach der Schatz Future durch die benannte SELL Triggerlinie bei 106,1 ein. Dás kurzfristige Verkaufssignal wurde noch am Tag des Triggerbruchs komplett ausgeführt. Das Konsolidierungsziel von 105,78 wurde im Tagestief kurzzeitig sogar unterschritten. Der lange untere Schatten der Tageskerze zeigt an, daß der 105,78er Support intraday dann gekauft wurde. Kein Wunder, handelt es sich doch hierbei um eine eminent wichtige Unterstützung. Ein Unterschreiten der 105,78 Punktmarke würde ein Verkaufssignal bis 105,34-105,42 auslösen. Da der Schatz Future auf der 105,78 Unterstützung nach oben abgeprallt ist, besteht eine Erholungsmöglichkeit bis 106,1 und anschließend 106,265.

SCHATZ Future planmäßiger Anstieg und ... 30.08. 12:58

SCHATZ Future: 106,195 Punkte

Aktueller Wochenchart (log) seit dem 11.08.2002 (1 Kerze = 1 Woche).

Diagnose: Dem Schatz Future ist in den zurückliegenden Wochen der Anstieg über die benannte Marke von 105,97 gelungen, womit ein mehrwöchiges Kaufsignal bis zur Abwärtstrendlinie eingeleitet werden konnte. Bei 106,54 verläuft diese Trendlinie. Sie wird durch das obere Bollingerband bei 106,4 auf Wochenbasis zu einem Clusterbereich verstärkt.

Aktueller Tageschart (log) seit dem 05.02.2004 (1 Kerze = 1 Tag).

Hier sehen Sie, daß der Abwärtstrendlinie ein weiteres starkes Widerstandscluster bei 106,44-106,46 vorgelagert ist. Bzgl. des Triggermarken Set Ups gilt:

Prognose: Steigt der Schatz Future auf Tagesschlußkursbasis über 106,265 an, löst die ein Kaufsignal bis 106,44-106,46 aus. Hier dürfte sich dann bereits wieder eine Konsolidierung einstellen, anschließend ist ein Anstieg bis zur Abwärtstrendlinie bei 106,54 möglich.

Fällt der Future auf Tagesschlußkursbasis unter 106,1 löst dies ein verkaufssignal aus, das zu Kursverlusten bis 105,96 und dann bis 105,78 führen würde.

SCHATZ Future - Zentrale Unterstützung bei 105,34 20.07. 22:30

SCHATZ Future: 105,9 Punkte

Aktueller Monatschart (log) seit dem 31.03.1997 (1 Kerze = 1 Monat).

Seit Anfang 2003 haben sich 2 große Kursspitzen auf dem Key Level von 105,34 ausgebildet. Bei dem zweiten Tief handelt es sich um ein "lower Low". Damitr liegt bislang seit Beginn 2003 eine große fallende Dreiecksformation mit der 105,34 als übergeordneter SELL Triggermarke vor.

Aktueller Wochenchart (log) seit dem 02.09.2001 (1 Kerze = 1 Woche).

Die Abwärtstrendlinie seit Juni 2003 verläuft derzeit bei 106,55. Sie begrenzt als entscheidende Widerstandsstruktur den Spielraum nach oben. Um diese Trendlinie zu erreichen, müßte der Schatz Future über 105,97 ansteigen können. Gelingt dies nicht, dürfte der Future wieder schnell in Richtung der zentralen Unterstützung bei 105,34 abrutschen. Ein signifikantes Unterschreiten der 105,34 auf Wochenschlußkursbasis würde ein massives mittelfristiges Verkaufssignal auslösen.

Chart erstellt mit Tradesignal

SCHATZ Future - Aufwärtstrend zunehmend instabil 05.03. 14:05

SCHATZ Future: 106,46 Punkte

Aktueller Wochenchart (log) seit dem 30.12.2001 (1 Kerze = 1 Woche) als Kurzupdate:

Im Verlauf der vergangenen Woche konnte der Schatz Future über die Triggermarke von 106,5098 ausbrechen. Durch den Anstieg über dieses Level hat sich der Future eigentlich Potential bis auf 107,27 generiert. Im Verlauf dieser Woche erfolgte ein Rückfall unter die 106,5098. Im Wochenchart wird ersichtlich, daß die übergeordnete Aufwärtsbewegung seit November/Dezember 2003 bisher intakt ist. Die Aufwärtstrendlinie ausgehend vom 10.12.2003 wurde bisher nicht wesentlich verletzt. Es zeichnet sich ein Wochenschluß über der Unterstützung von 106,44 ab. Die übergeordnete Aufwärtsbewegung ist zwar intakt, der Anstieg erfolgt jedoch in einem bisher instabilen Kursmuster. Der Anstieg "keilt" sich "bearish" zu. Auch indikatorentechnisch zeigt sich Schwäche in Form bearisher Divergenzen.
Das hat voraussichtlich zur Folge, daß a) sich der Kursanstieg in den kommenden Tagen und Wochen festfahren könnte, und daß b) die Aufwärtstrendlinie nach unten gebrochen werden könnt. Wichtig! Ein Bruch der Aufwärtstrendlinie bedeutet nicht zwangsläufig den Beginn eines neuen Abwärtstrends. Ein Trendbruch kann auch eine Seitwärtskonsolidierung einleiten oder aber die Aufwärtstrendlinie lediglich im Verlauf etwas korrigieren. Nach unten hat der Schatz Future wichtige Unterstützungen bei 106,44 und 106,228-106,275.

Chart erstellt mit Tradesignal

SCHATZ Future erreicht erste Zielmarke und jetzt? 17.02. 18:56

SCHATZ Future: 106,45 Punkte

Aktueller Tageschart (log) seit September 2003. (1 Kerze = 1 Tag).

Kurzupdate: Die Zielmarke von 106,5098 Punkten hat der Future in Kürze erreicht. An der 106,5098 kann es zu einer temporären Pullbackbewegung maximal zurück auf 106,275 Punkte kommen. Aller Voraussicht nach wird der Future aber auf hohem Niveau unterhalb der 106,5098 konsolidieren, um anschließend über diese wichtige Triggermarke auszubrechen.

WENN die 106,5098 auf Tagesschlußkurs überwunden werden kann, ergibt sich eine übergeordnete große Zielmarke bei 107,27 Punkten.

Chart erstellt mit Tradesignal

SCHATZ Future - Bisher schön nach Plan 09.02. 12:38

SCHATZ Future: 106,3 Punkte

Aktueller Wochenchart (log) seit April 2002. (1 Kerze = 1 Woche).

Kurzupdate (1): Sehr schön ist die Kursstabilisierungsphase von Mitte Oktober 2003 bis Ende Dezember 2003 zu sehen. Sie ist Basis für steigende Notierungen seit Anfang dieses Jahres.

Aktueller Tageschart (log) seit Juli 2003. (1 Kerze = 1 Tag).

Kurzupdate (2): Kurzfristig dürften die Notierungen wie prognostiziert auf 106,5098 Punkte anziehen können, vonwo es erneut einen Kursrücksetzer geben kann. WENN die 106,5098 auf Tagesschlußkurs überwunden werden kann, ergibt sich eine übergeordnete große Zielmarke bei 107,27 Punkten. Es ist eminent wichtig für das mittelfristig bullishe Chart Set Up, daß der SCHATZ Future unterhalb der 106,5098 Punktemarke keine bearishen Umkehrsignale ausbildet. Wir gehen hisher nicht davon aus. Bisher sind keine solche Umkehrsignale zu erkennen.

Charts erstellt mit Tradesignal

SCHATZ Future vor mittel/langfristiger Sensation?! 22.01. 06:47

Schatz Future - Kursstand : 106,2 Punkte

Der Schatz-Future wird an der Eurex gehandelt. Grundlage des Kontraktes ist eine aus einem Korb lieferbarer Anleihen berechnete, fiktive Anleihe mit einem Coupon von sechs Prozent. Die Restlaufzeit der lieferbaren Anleihe liegt zwischen 1,75 und 2,25 Jahren. Der Kontraktwert beträgt 100.000 Euro. Der Future wird täglich von 8.00 bis 19.00 Uhr gehandelt.

Es ist wieder einmal Zeit für die Erstellung eines neuen übergeordneten BIG PICTURE Trendchecks. Insbesondere das Kursgeschehen seit Oktober 2003 macht dies erforderlich. Das Bias für den Schatz Future kann mit diesem Trendcheck auf mittelfristig forciert bullish gesetzt werden. Wie weiter steigende Rentenfutures in das fundamentale Bild passen, - es besteht unter Ökonomen Konsens darüber, daß die Notenbanken mittelfristig an der Zinsschraube drehen werden -, ist nicht Thema dieser rein charttechnischen Auswertung.

Monatschart (log) seit 1998 als Übersichtsdarstellung. (1 Kerze = 1 Monat).

Wochenchart (log) seit 2002. (1 Kerze = 1 Woche)

Diagnose (1): April 2002 bis Juni 2003 stieg der Future in einem Aufwärtstrendkanal an. In 2003 kommt es zur Ausbildung einer großen S-K-S Wendeformation, die eigentlich mittelfristig stark nachgebende Notierungen ankündigte. Auf Wochenschlußkursbasis wurde die übergeordnete SELL Triggerlinie, die bei 105,56 Punkten verlief, nicht unwesentlich unterschritten. Eine Key Supportzone bei 105,34-105,42 Punkten setzte sich jedoch gegen die Umkehrformation durch. Die Tatsache, daß der Markt die 105,34-105,42 verteidigt, spricht für eine beträchtliche Stärke dieser Unterstützung. Das Kursgeschehen von Juli bis Dezember 2003 zeigt 2 bullishe Kursmuster in Serie, die den Schatz Future kurz- und mittelfristig nach oben hebeln. Wir gehen davon aus, daß die beschriebene S-K-S Wendeformation vom Tisch ist.

Tageschart (log) seit Juli 2003. (1 Kerze = 1 Tag)

Diagnose (2): Seit Anfang dieses Jahres bricht der Future über eine wichtige Abwärtstrendlinie aus. Der Ausbruch ist als signifikant einzuordnen. Auch in der Tagescharteinstellung zeigt sich im Bereich der zentralen Unterstützung bei 105,34-105,42 ein komplexes bullishes Kursmuster.

Prognose: 2 relativ "abgesicherte" übergeordnete charttechnische Kursziele liegen vor.

- Kurzfristig erwarten wir das Erreichen der 106,5098 Punktemarke. Dort kann eine Konsolidierung einsetzen, auf die eine erneute Attacke auf die 106,5098 folgen dürfte.

- Mittelfristig sehen wir charttechnisch für den Schatz Future ein Kursziel von 107,27 Punkten. Das Kursziel ergibt sich nicht aus der Tatsache, daß dort das 2003er Jahreshoch liegt, es ergibt sich aus der Kombination der beiden bullishen Kursmuster und dem vorliegenden indikatorentechnischen Set Up.

- Die langfristige Zielmarke hängt entscheidend von dem Kursverhalten im 107,27er Bereich ab. WENN der Future tatsächlich über 107,27 Punkte signifikant ansteigen könnte, WÜRDE dies langfristig Kursziele im 110er Punktebereich bedeuten!

Und abschließend nochmals der Hinweis, daß es sich hierbei um eine rein technische Lagebesprechung handelt.

Chart erstellt mit Tradesignal