MORNING BRIEFING - USA/Asien

DJ MORNING BRIEFING - USA/Asien

Der Markt-Überblick am Morgen, zusammengestellt von Dow Jones Newswires:

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+++++ TAGESTHEMA +++++

Obwohl die Fed die Zinsen nicht mehr erhöht, strafft sie die Geldpolitik stillschweigend über einen anderen Kanal: Sie reduziert ihre 7,7 Billionen Dollar schweren Bestände an Anleihen und anderen Vermögenswerten um rund 80 Milliarden Dollar pro Monat. Das könnte sich nun ändern. Die US-Notenbanker werden bei ihrer anstehenden Sitzung Überlegungen zur Abschwächung, aber nicht zur Beendigung dieser sogenannten quantitativen Straffung anstellen. Dies könnte erhebliche Auswirkungen auf die Finanzmärkte haben. Es wird allgemein erwartet, dass die Fed ihren Leitzins nicht antastet. An den Terminmärkten ist ein stabiles Zinsniveau zu fast 98 Prozent eingepreist. Zinssenkungen werden von den Marktteilnehmern ab Mai oder Juni erwartet, für März wird die Wahrscheinlichkeit aktuell bei 45 Prozent gesehen.

+++++ TAGESTHEMA II +++++

Beflügelt vom Boom bei Künstlicher Intelligenz und einer somit gestiegenen Nachfrage nach Cloud-Diensten hat Microsoft im vergangenen Quartal den Umsatz um 18 Prozent auf 62 Milliarden Dollar gesteigert. Microsoft selbst hatte 60,4 bis 61,4 Milliarden in Aussicht gestellt, Analysten hatten das Wachstum lediglich bei 16 Prozent gesehen. Der Nettogewinn stieg um 33 Prozent auf 21,9 Milliarden, Analysten hatten mit einem Überschuss von nur 20,72 Milliarden Dollar gerechnet. In den Quartalszahlen sind die Ergebnisse des Videospielherstellers Activision Blizzard enthalten. Das Azure-Cloud-Geschäft wuchs um 30 Prozent und übertraf damit die Analystenschätzungen von 27 Prozent. Im laufenden Jahr rechnet Microsoft mit einem Umsatz von 60 bis 61 Milliarden Dollar. Der Analystenkonsens liegt bei 61 Milliarden.

+++++ AUSBLICK UNTERNEHMEN ++++++

02:00 KR/Samsung Electronics Co Ltd, ausführliches Jahresergebnis

13:30 US/Boeing Co, Ergebnis 4Q

14:00 US/Mastercard Inc, Jahresergebnis

22:00 US/Qualcomm Inc, Ergebnis 1Q

+++++ AUSBLICK KONJUNKTUR +++++

- US 
    14:15 ADP-Arbeitsmarktbericht Januar 
          Beschäftigung privater Sektor 
          PROGNOSE: +150.000 Stellen 
          zuvor:    +164.000 Stellen 
 
    14:30 Arbeitskostenindex 4Q 
          PROGNOSE:     +1,0% gg Vq 
          3. Quartal:   +1,1% gg Vq 
 
    15:45 Index Einkaufsmanager Chicago Januar 
          PROGNOSE: 48,0 
          zuvor:    46,9 
 
    20:00 Fed, Ergebnis der FOMC-Sitzung 
          Fed-Funds-Zielsatz 
          PROGNOSE: 5,25% bis 5,50% 
          zuvor:    5,25% bis 5,50% 
 

+++++ ÜBERSICHT INDIZES +++++

                              Stand  +/- % 
E-Mini-Future S&P-500      4.930,25  -0,4% 
E-Mini-Future Nasdaq-100  17.442,75  -0,8% 
Nikkei-225                36.286,71  +0,6% 
Hang-Seng-Index           15.430,83  -1,7% 
Kospi                      2.497,09  -0,1% 
Shanghai-Composite         2.789,30  -1,5% 
S&P/ASX 200                7.680,70  +1,1% 
 

+++++ FINANZMÄRKTE +++++

OSTASIEN (VERLAUF)

Uneinheitlich - An den chinesischen Bösen geht es nach unten. Dort sorgt weiter das Urteil über eine Liquidation des wankenden Immobilienriesen Evergrande für Verunsicherung. Dazu hatte am Vortag das Immobilienunternehmen Hang Lung Group im Zuge der Zahlenvorlage mitgeteilt, dass seine Schuldenquote von 29,6 auf 32,7 Prozent gestiegen ist. Nach dem kräftigen Minus der Aktie am Vortag zeigt sie sich nun behauptet. China Evergrande sind derweil weiter ausgesetzt. Außerdem sind neue Einkaufsmanagerindizes nahe an den Erwartungen ausgefallen und sorgen für wenig Impulse. Der Index für das verarbeitende Gewerbe liegt dabei weiter im Kontraktion anzeigenden Bereich. In Sydney sorgte derweil einer unter Erwarten ausgefallener Preisauftrieb im vierten Quartal für Zinssenkungsfantasie und damit Kauflaune am Aktienmarkt. Der S&P/ASX-200 erreichte ein Rekordhoch. Unter den Einzelwerten geht es in Hongkong für Sunny Optical um fast 14 Prozent nach unten, nachdem das Unternehmen den Nettogewinnausblick für 2023 gesenkt hat. In Tokio reagieren Canon mit einem Plus von 7 Prozent auf die am Vortag nach Börsenschluss vorgelegten Geschäftszahlen. Auch die Zahlen von Komatsu (+7,6%) kommen sehr gut an. Im südkoreanischen Seoul bremst das Schwergewicht Samsung Electronics. Die Aktie büßt 1,6 Prozent ein nach enttäuschend ausgefallenen Viertquartalszahlen.

US-NACHBÖRSE

Für Microsoft ging es nach der Zahlenvorlage um 0,3 Prozent nach unten, obwohl die Markterwartungen übertroffen wurden. Dabei dürften Anleger nach dem bereits sehr guten Lauf der Aktie Gewinne mitgenommen haben. Der Kurs der Google-Mutter Alphabet sackte um 5,7 Prozent ab. Die Werbeumsätze waren zwar um 11 Prozent gestiegen, allerdings fiel es damit geringer aus als das Umsatzplus insgesamt von 13 Prozent. Auch bei der Alphabet-Kursreaktion könnten dessen ungeachtet Gewinnmitnahmen eine Rolle gespielt haben. AMD rutschten nach dem Zahlenausweis um 6,5 Prozent ab. Die Kurse der Wettbewerber Intel und Nvidia gaben um 0,6 bzw 1,8 Prozent nach. Zahlen hatten auch der Nahrungsmittelhersteller Mondelez und die Kaffeehauskette Starbucks präsentiert. Mondlez gingen darauf auf Nasdaq.com 2,4 Prozent niedriger um. Für Starbucks ging es dagegen um 3,7 Prozent nach oben. Paypal büßten 1,7 Prozent ein mit der Nachricht, 9 Prozent der Stellen abzubauen. Walmart verteuerten sich um 1,1 Prozent, nachdem der Einzelhandelsriese einen Aktiensplit im Verhältnis 1:3 angekündigt hatte.

WALL STREET

INDEX                 zuletzt        +/- %     absolut  +/- % YTD 
DJIA                38.467,31        +0,3%      133,86      +2,1% 
S&P-500              4.924,97        -0,1%       -2,96      +3,3% 
Nasdaq-Comp.        15.509,90        -0,8%     -118,15      +3,3% 
Nasdaq-100          17.476,71        -0,7%     -119,56      +3,9% 
 
                     Dienstag  Montag 
Umsatz NYSE (Aktien) 843 Mio   850 Mio 
Gewinner             1.364     2.062 
Verlierer            1.467       788 
unverändert             82        75 
 

Uneinheitlich - Dow-Jones-Index und S&P-500 erklommen mit kleinen Zugewinnen Allzeithochs. Insgesamt dominierte wegen der bevorstehden Zinsaussagen der US-Notenbank am Mittwoch eine abwartende Haltung. Für etwas Zurückhaltung sorgten auch die anstehenden Geschäftsausweise wichtiger Technologieunternehmen wie Microsoft und Alphabet sowie später in der Woche Apple und Amazon. UPS knickten um 8,2 Prozent ein. Der Paketlogistiker hatte Viertquartalszahlen unter Erwarten vorgelegt. Besser als erwartet schnitt GM (+7,8%) ab - vor allem der Ausblick des Autobauers gefiel. Wenig Euphorie entfachten Geschäftszahlen und Ausblick von Pfizer (-1,7%). Der Pharmahersteller hatte die Erlösprognosen verfehlt. Nach den jüngsten Schwierigkeiten mit der 737-9 Max zog Boeing einen Antrag auf eine Sicherheitsausnahme für die kürzeste Version des Fliegers zurück. Der Kurs ermäßigte sich um 2,3 Prozent.

USA - ANLEIHEN

US-Anleihen 
Laufzeit              Rendite     Bp zu VT  Rendite VT  +/-Bp YTD 
2 Jahre                  4,36         +3,3        4,32       -6,3 
5 Jahre                  3,99         -0,2        3,99       -1,0 
7 Jahre                  4,02         -1,6        4,03        4,9 
10 Jahre                 4,04         -3,7        4,08       16,0 
30 Jahre                 4,26         -5,5        4,32       29,1 
 

Nach gut ausgefallenen Einzelhandelsdaten und einem stärker als gedachten US-Verbrauchervertrauensdaten gerieten die Rentennotierungen nur zwischenzeitlich unter Druck, vor allem am kurzen Ende des Marktes stiegen die Renditen. Doch im späten Verlauf sanken die Renditen wieder. Verwiesen wurde unter anderem darauf, dass am Vortag das Finanzministerium mitgeteilt hatte, dass im ersten Quartal weniger Kredite aufgenommen werden müssten als der Markt befürchtet hatte.

+++++ DEVISENMARKT +++++

                 zuletzt        +/- %      00:00   Di, 8:27  % YTD 
EUR/USD           1,0820        -0,2%     1,0844     1,0814  -2,0% 
EUR/JPY           159,84        -0,1%     160,06     159,28  +2,7% 
EUR/GBP           0,8534        -0,1%     0,8540     0,8523  -1,6% 
GBP/USD           1,2678        -0,2%     1,2700     1,2688  -0,4% 
USD/JPY           147,73        +0,1%     147,61     147,28  +4,8% 
USD/KRW         1.335,66        +0,5%   1.329,25   1.329,42  +2,9% 
USD/CNY           7,1031        -0,0%     7,1056     7,1779  +0,1% 
USD/CNH           7,1903        +0,0%     7,1883     7,1869  +0,9% 
USD/HKD           7,8174        -0,0%     7,8176     7,8144  +0,1% 
AUD/USD           0,6566        -0,5%     0,6602     0,6610  -3,6% 
NZD/USD           0,6113        -0,3%     0,6133     0,6141  -3,3% 
Bitcoin 
BTC/USD        43.026,01        -0,7%  43.334,38  43.413,91  -1,2% 
YTD bezogen auf Schlusskurs des Vortags 
 

Der Dollar kam leicht zurück, für den Dollarindex ging es um 0,2 Prozent nach unten. Nach dem jüngst guten Lauf sei die US-Währung überkauft und teuer, meinte TD Securities.

+++++ ROHSTOFFE +++++

ÖL / GAS

ROHOEL           zuletzt  VT-Settlem.      +/- %    +/- USD  % YTD 
WTI/Nymex          77,64        77,82      -0,2%      -0,18  +7,6% 
Brent/ICE          82,67        82,87      -0,2%      -0,20  +7,3% 
YTD bezogen auf Schlusskurs des Vortags 
 

Nach dem Rücksetzer am Vortag stiegen die Ölpreise um bis zu 1,3 Prozent. Unterstützung kam von den starken US-Konjunkturdaten. Dazu hatte Saudi-Arabien seine Pläne für einen Ausbau der Förderkapazitäten des staatlichen Ölkonzerns Saudi Aramco zurückgenommen.

(MORE TO FOLLOW) Dow Jones Newswires

January 31, 2024 01:46 ET (06:46 GMT)

METALLE

                 zuletzt       Vortag      +/- %    +/- USD  % YTD 
Gold (Spot)     2.033,92     2.036,85      -0,1%      -2,93  -1,4% 
Silber (Spot)      23,06        23,23      -0,7%      -0,17  -3,0% 
Platin (Spot)     922,60       925,50      -0,3%      -2,90  -7,0% 
Kupfer-Future       3,89         3,91      -0,5%      -0,02  +0,0% 
YTD bezogen auf Schlusskurs des Vortags 
 

+++++ MELDUNGEN SEIT DIENSTAG 20.00 UHR +++++

AUSTRALIEN - Inflation

Die Verbraucherpreise sind im vierten Quartal auf Jahresbasis um 4,1 Prozent gestiegen. Erwartet wurde ein Anstieg von 4,3 Prozent.

JAPAN - Konjunktur

Die Industrieproduktion ist im Dezember im Monatsvergleich um 1,8 Prozent gestiegen, schwächer als mit 2,4 Prozent geschätzt. Der Einzelhandeösumsatz lag im Dezember derweil 2,1 Prozent über dem Vorjahresniveau.

PHILIPPINEN - Konjunktur

Das BIP ist im vierten Quartal gegenüber dem Vorjahr um 5,6 Prozent gestiegen, stärker als mit 5,4 Prozent im Vorfeld geschätzt.

ALPHABET

Google hat während der Weihnachtseinkaufssaison die Umsätze deutlich gesteigert. Die Muttergesellschaft Alphabet verbuchte im vierten Quartal einen Umsatz von 86,3 Milliarden Dollar - ein Anstieg von mehr als 13 Prozent. Zum vierten Mal in Folge beschleunigte sich das Wachstum. Die Werbeumsätze stiegen um 11 Prozent auf 65,5 Milliarden. Das Wachstum im Cloud-Computing-Geschäft betriug 26 Prozent und erholte sich damit etwas von einem enttäuschenden dritten Quartal. Im Gesamtjahr steigerte Alphabet den Umsatz um 8,7 Prozent auf 307,4 Milliarden -Dollar. Der Betriebsgewinn stieg um 13 Prozent auf 84,3 Milliarden.

AMD

hat im vierten Quartal von einer starken Nachfrage nach Chips für Anwendungen im Bereich Künstliche Intelligenz (KI) profitiert und mehr verdient als erwartet. Der Ausblick lag allerdings unter den Prognosen der Analysten. Der Umsatz stieg um 10 Prozent auf 6,2 Milliarden Dollar. Das war etwas mehr als von Analysten erwartet. Der Nettogewinn legte auf 667 von 21 Millionen Dollar zu. Je Aktie verdiente AMD bereinigt um Sonderposten 77 Cent. Analysten hatten 25 Cent prognostiziert. Im laufenden Jahr rechnet AMD mit einem Umsatz von 5,4 Milliarden Dollar. Der Analystenkonsens steht bei Factset derzeit bei 5,7 Milliarden Dollar.

PAYPAL

streicht rund 9 Prozent seiner Jobs und damit knapp 2.500 Arbeitsplätze.

SAMSUNG ELECTRONICS

hat im vergangenen Jahr trotz einer leichten Erholung des Speicherchipgeschäfts das schwächste Ergebnis seit mehr als einem Jahrzehnt eingefahren. Allein im vierten Quartal brach der Gewinn zum Vorjahr um fast drei Viertel ein. Samsung Electronics verdiente im Zeitraum von Oktober bis Dezember umgerechnet 4,4 Milliarden Euro. Operativ sackte der Gewinn um 35 Prozent ab. Dies entsprach dem vorläufigen Wert, den Samsung bereits Anfang Januar berichtet hatte.

STARBUCKS

hat im ersten Geschäftsquartal Umsatz und Gewinn gesteigert, dabei aber die Markterwartungen verfehlt. Die Kaffeehauskette will mit Gegenmaßnahmen das schwächere Wachstum im US-Markt und China wieder ankurbeln. Der Umsatz stieg um 8 Prozent auf 9,4 Milliarden Dollar. Analysten hatten mit 9,6 Milliarden gerechnet. Der Nettogewinn stieg um etwa 20 Prozent auf rund 1 Milliarde Dollar. Je Aktie betrug der bereinigte Gewinn 90 Cent, Analysten hatten mit 93 Cent gerechnet.

TESLA

Ein US-Gericht hat das milliardenschwere Gehaltspaket von Tesla-Chef Elon Musk bei dem Elektroautopionier für ungültig erklärt und gab damit einem Tesla-Aktionär Recht.

UNIVERSAL

hat angekündigt, Songs seiner Künstler von der Onlineplattform Tiktok entfernen zu lassen. In einem offenen Brief erhob Universal schwere Vorwürfe gegen Tiktok. Der Erfolg des Tochterunternehmens des chinesischen Internetriesen Bytedance als eine der größten Online-Plattformen der Welt fuße "zum großen Teil auf der Musik, die von unseren Künstlern und Songwritern erschaffen wurde", erklärte Universal. Tiktok wolle dabei Künstlern nur einen "Bruchteil" dessen zahlen, was andere vergleichbare Online-Plattformen zahlten.

WALMART

hat einen Aktiensplit im Verhältnis 1:3 angekündigt, um die Aktien für seine Mitarbeiter erschwinglicher zu machen. Die im Rahmen des Splits ausgegebenen Aktien werden nach Börsenschluss am 23. Februar zugeteilt, und die Aktien werden 26. Februar Split-bereinigt gehandelt.

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Kontakt zum Autor: maerkte.de@dowjones.com

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