Hohe Chance bei kleinem Risiko - Es lässt sich finden...

Neben der Frage: In welche Richtung geht es als nächstes? stellt sich beim Trading vor allem auch die Frage: Wie finde ich einen Basiswert der sich bald stark bewegt?

Eine interessante Variante, um diese Frage zu beantworten, sind charttechnische Formationen. Formationen gibt es eine ganze Reihe, klassisch und bekannt sind vor allem Doppeltops, SKS-Formationen, Dreiecke und Wimpel. Diese können je nach Anordnung auf fallende oder steigende Notierungen hindeuten und sind in ihren Grundaussagen relativ ähnlich.

Interessant sind vor allem auch steigende und fallende Dreiecke, welche einerseits bereits die Richtung der wahrscheinlich folgenden Bewegung vorgeben, darüber hinaus auch ein günstiges Chance/Risiko-Profil aufweisen.

Ein solches Beispiel bilden die Aktien von BlueGreen Corp, welche innerhalb des Aktien-Premium-Traders derzeit gehandelt wird. Es gibt viele andere Dreiecksformationen innerhalb des Marktes, dieses ist aber eine nahezu ideale Formation und darüber hinaus auch sehr aktuell.

Es zeigt sich bei einem Blick auf den Chart von BlueGreen klar eine seit Monaten andauernde Aufwärtsbewegung, der Aufwärtstrend kann sehr exakt unterlegt werden. Allerdings gelang es seit Juni nicht, die 3,30 $ zu überwinden. Im August gab es dafür zwei Anläufe, im September einen weiteren und auch in der vergangenen Woche scheiterten die Notierungen dort zunächst. Es zeigt sich also, dass bestimmte Marktteilnehmer die Aktien im Bereich 3,30 $ immer wieder abverkaufen und ihre Bestände dort abladen. Der Grund dafür ist nicht entscheidend, die bullischen Kräfte schafften es jedenfalls nicht, die Notierungen darüber zu tragen. Allerdings zeigt der stabile Aufwärtstrend auch, dass die bullischen Kräfte im Markt zunehmend stärker werden. Die Preisschwünge nach unten ausgehend von 3,30 $ wurden jeweils auf höherem Niveau aufgefangen, es fanden sich somit immer schneller Käufer.

Eine solche Formationslage lässt sich durch das Screening des Marktes problemlos visuell identifizieren. Das bedeutet aber nicht, dass diese Position dann auch sofort eingegangen wird. Es kann beobachtet werden wie die Entscheidung in der Spitze des Dreiecks ausfällt. Gewinnen die Verkäufer und drücken die Notierungen unter den Aufwärtstrend, dann kommt es nicht zu einer Long-Positionierung da der Trend hinfällig geworden ist. Gelingt es den bullischen Kräften aber, die Notierungen über die 3,30 $ zu bringen, dann bedeutet dies, dass der Verkäufer sein Material wahrscheinlich komplett abgeladen hat. In diesem Fall dürfte sich der aufgestaute Druck innerhalb der Formation in einer Rallye entladen.

Sie können eine solche Aktie also auf der Watchlist platzieren und beobachten bis die Formation aufgelöst wird oder bereits eine Stopp-Buy-Order etwas oberhalb der Widerstandsmarke platzieren. Der Stopp-Loss lässt sich in diesem Fall sehr eng unter dem Aufwärtstrend setzen.

Der Vorteil einer solchen extrem weit in die Dreiecksspitze gelaufenen Formation ist das enorm hohe Chance/Risiko-Potenzial, wenn diese denn nach oben aufgelöst wird. Geht es nach unten, sind Sie nicht mit dabei, erleiden also keinen Verlust. Der Basiswert kann in diesem Fall einfach wieder von der Watchlist gestrichen und eine mögliche Stopp-Buy-Order aus dem Markt genommen werden. Ein weiterer Vorteil ist, dass eine solch lang andauernde Formation sehr gut erkennbar wird, so dass genügend Zeit besteht, sich auf einen Trade vorzubereiten.

Der Nachteil ist dann aber auch, dass eine so offensichtliche Formationslage besonders anfällig für ein Fehlsignal ist. Gelingt es einigen Marktteilnehmern unter geringem Volumen den Kurs auf ein Niveau zu bringen welches eine Reihe von Stopp-Buy-Order auslöst, dann kann ohne entsprechende Anschlusskäufe schnell ein Ausbruch nach unten erfolgen.

Aufwiegen lässt sich dieser entscheidende Nachteil aber durch das Chance/Risiko-Potenzial. Das Potenzial welches sich aus der Dreiecksformation ergibt wird nicht dadurch beeinflusst wie weit der Kurs in die Spitze läuft. Bei BlueGreen lässt sich dies anhand der Formationshöhe bei ca. 4,63 $ ermitteln. Konkret besteht somit bei einem Einstieg via Stopp-Buy-Order bei 3,33 $ ein Potenzial von 1,30 $. Der Stopp-Loss ließe sich spätestens bei 3,08 $ unter dem Aufwärtstrend platzieren, ein Risiko also von 0,25 $. Es bietet sich somit ein Chance/Risiko-Potenzial von 1,30 $ / 0,25 $ = 5,2. Das bedeutet, wenn von 6 solchen Trades nur ein einziger das Ziel erreicht, alle anderen im maximalen Verlust enden, dann wird in der Summe noch ein kleiner Gewinn erzielt. Diese Quote kann als sehr günstig angesehen werden zumal sich sehr häufig die Möglichkeit bietet, den Stopp-Loss nach einem ersten kleinen Aufwärtsschub wenigstens in den Bereich des Einstiegs anzuheben.

Auch wenn jeder Trade einer Formation in einem Fehlsignal und einem sofortigen maximalen Verlust enden kann, dies lässt sich im Vorfeld nie bestimmen, bietet es sich an, offensichtliche Formationslagen unter mittelfristigen Gesichtspunkten zu handeln. Das teilweise hohe Chance/Risiko-Potenzial sollte vor allem bei Formationen, welche vom Markt bis zum Ende durchlaufen werden, in der Summe der Trades einen deutlichen Gewinn ermöglichen. Darüber hinaus bietet sich die Möglichkeit, die Positionierung genauer und länger zu planen um weniger impulsiv zu handeln.

Es grüße Sie,
Marko Strehk - Technischer Analyst und Trader bei GodmodeTrader.de